Wunschpreis (Limit) & Fill-Heuristik
WheelTrading befüllt den Wunschpreis (Limit) für jede Order mit dem Mittelkurs (Bid+Ask)/2 vor und beschreibt in Klartext, wie sich dieser Preis in der Preisspanne einordnet. Die Vorbefüllung ist jederzeit anpassbar und stellt weder eine Anlageberatung noch eine Empfehlung dar. Wir vermeiden bewusst Optionshaendler-Jargon – wer die Fachbegriffe kennt, findet sie in Klammern (Bid, Ask, Mid, Spread).
Glossar
- Wunschpreis (Limit): Ihr Preis. Die Order fillt nur zu diesem oder
einem für Sie besseren Preis.
- Käuferpreis (Bid): was Käufer aktuell zahlen wollen. Als
Verkäufer fillt es hier sofort.
- Verkäuferpreis (Ask): was Verkäufer aktuell fordern.
- Mittelkurs (Mid): arithmetisches Mittel
(Bid+Ask)/2. Theoretischer
Fairwert.
- Preisspanne (Spread):
Ask − Bid. Breite Spannen = wenig Liquidität. - Lage in der Preisspanne: 0 % = am Käuferpreis, 100 % = am
Verkäuferpreis.
- Volatilitäts-Rang der letzten 12 Monate (IV-Perzentil): Anteil
Handelstage in 52 Wochen, an denen die Schwankung niedriger oder gleich heute war.
Marktdaten-Quelle
- NYSE offen (09:30–16:00 ET, Mo–Fr, kein Feiertag): Live-Quotes vom
IBKR Client Portal (Ihr Marktdaten-Abo).
- NYSE geschlossen: verzoegerte Snapshots, automatisch via yfinance-
Fallback. Im Modal kennzeichnen wir das mit einem Badge "Verzoegert · NYSE geschlossen" und Sie sollten bei nächster Marktoeffnung neu prüfen.
Empfehlung pro Optionstyp
Die Heuristik ist bewusst asymmetrisch, weil PUT und CALL unterschiedliche Ziele haben:
| Optionstyp | Absicht | Empfehlung |
|---|---|---|
| CALL verkaufen (Aktien sollen raus) | fill-orientiert | nahe am Käuferpreis (Bid) |
| PUT verkaufen (Aktie nicht erwuenscht) | prämien-orientiert | nahe am Mittelkurs |
| CALL zurückkaufen (Prämie sparen) | prämien-orientiert | nahe am Mittelkurs |
| PUT zurückkaufen (Verpflichtung weg) | fill-orientiert | nahe am Verkäuferpreis (Ask) |
Bei breiten Preisspannen wird der Rechenwert zusaetzlich Richtung "sicherer Fill" geschoben (siehe Tabelle unten).
Spannen-Klassen
| Spannenbreite | Klasse | Bedeutung |
|---|---|---|
| < 5 % | eng | gut handelbar, Mittelkurs realistisch |
| 5 % – 15 % | normal | Mittelkurs +/- 1 Tick ist Standard |
| 15 % – 30 % | breit | Mittelkurs fillt selten, näher Bid/Ask |
| > 30 % | sehr breit | illiquide, klar Richtung Bid/Ask |
Volatilitäts-Modifier
Wenn das IV-Perzentil (52 Wochen) bekannt ist:
- > 70 % (Prämie historisch teuer): Sie duerfen etwas gieriger sein
(Rechenwert rückt Richtung mehr Prämie).
- < 30 % (Prämie historisch billig): wir empfehlen einen sichereren
Fill statt auf bessere Bedingungen zu warten.
Fehlt die Historie (z.B. neues Symbol), greift nur die Spannen-Logik.
Aussicht auf Fill (algorithmisch berechnet)
Aus der Lage Ihres Wunschpreises in der Preisspanne leiten wir eine algorithmisch berechnete Aussage über die Ausführungswahrscheinlichkeit ab. Datenbasis: aktuelle Bid/Ask/Mid-Quotes (IBKR Client Portal bzw. verzoegerter yfinance-Fallback), Spannenbreite und – falls verfügbar – das 52-Wochen-IV-Perzentil.
| Lage | Aussicht |
|---|---|
| ≤ 5 % | fillt sofort (minimale Prämie) |
| 5 % – 85 % | wahrscheinlich innerhalb der Handelssitzung |
| 85 % – 100 % | braucht Marktbewegung – Order kann Tage offen bleiben |
| > 100 % | ueber Verkäuferpreis – nur bei klarer Bewegung |
Die letzten beiden Klassen loesen eine Bestaetigungspflicht aus ("Trotzdem senden"-Haekchen), bevor die Order an IBKR geht.
Der ausgewiesene Wert ist eine algorithmische Klassifikation der aktuellen Marktlage – keine Prognose, keine Anlageberatung, keine Empfehlung. Die tatsächliche Ausführung hängt von der Marktentwicklung ab und kann jederzeit abweichen.
Bestaetigungspflicht (frueher: MID-Drift-Gate)
Bis 24.06.2026 wurde die Drift gegen den Mittelkurs gemessen. Bei breiten Spannen entstand dabei das paradoxe Verhalten, dass ein Wunschpreis am Käuferpreis ("perfekt für schnellen Verkauf") als Drift gemeldet wurde.
Seit 25.06.2026: Bestaetigung wird nur noch verlangt, wenn die Lage in der Preisspanne klar Richtung Verkäuferpreis kippt oder wenn gar kein frischer Quote verfügbar ist.
Beispiel aus der Praxis
GEN, Covered Call @ 26, Preisspanne $0.25 / $0.35 / $0.45 (57 % – sehr breit). Sie verkaufen den Call und wollen die Aktien loswerden.
- Rechenwert: $0.30. Sie geben 5 Cent gegenueber dem Mittelkurs auf,
bekommen dafür eine realistische Fill-Chance noch in der Sitzung.
- Eigener Wunschpreis $0.25 (am Käuferpreis): fillt sofort, Sie
bekommen aber nur die minimale Prämie. Wenn Sie das bewusst wollen: einfach senden.
Frueher haette das Modal hier "Drift 40 %" gemeldet – das war irrefuehrend und ist behoben.